Ситуация в банковской системе продолжает ухудшаться. С начала года объем
резервов, сформированных под проблемные долги, практически удвоился и
превысил 10% размера кредитного портфеля.
Эксперты отмечают, что реальный уровень проблемных займов в два раза выше - а значит, убытки банков, вызванные повышенным уровнем резервирования, и в дальнейшем будут увеличиваться. Банкиры опасаются,
что нынешней осенью из-за отсутствия положительных сдвигов в экономике начнут проявляться кредиты, реструктуризованные еще год назад, и это приведет к лавинообразному увеличению проблемных долгов.
Скачок курса гривны к доллару на межбанковском и наличном рынках в первой половине сентября на 10% - до 9 грн/$ - возродил в банковской среде опасения, что осенью возможен новый виток роста проблемной задолженности. И такие опасения имеют основание. Только за I полугодие, когда курс доллара и евро не только был относительно стабильным, но и в мае-июне незначительно девальвировал по отношению к гривне, сумма проблемных кредитов практически удвоилась. Конкретные цифры невозвратных кредитов банки не разглашают, оправданно считая, что негативная информация вызовет ускорение оттока депозитов. Но о масштабах проблем в банках можно судить по росту объема резервов, формируемых под проблемные займы. К 1 января текущего года объем резервов банков составлял 42,45 млрд грн, или 5,72% от кредитного портфеля. На группу 18 крупнейших банков приходилось 31,75 млрд грн, или 74,8% сформированных резервов. За последующие восемь месяцев объем резервов вырос почти в два раза - до 79,82 млрд грн, а доля "проблемки" достигла 10,57%. "Даже если гривна останется на уровне 8,6 грн/$, мы ожидаем невозвраты по кредитам на уровне 15%",- говорит заместитель председателя правления Эрсте Банка Павел Цетковски.
Дополнительным поводом для беспокойства банкиров является высокая валютная составляющая кредитного портфеля - к 1 сентября валютные займы составляли 53,8% всех кредитов. "Отсутствие стабильности и прогнозируемости играет негативную роль. Нет четкого понимания ситуации,- отметил председатель правления банка 'Форум' Ярослав Колесник.- Физическим лицам сложно прогнозировать свои доходы, говорить о росте зарплаты, и тем, у кого есть валютный кредит, будет очень сложно". Негативное влияние девальвации гривны на качество кредитного портфеля беспокоит и директора департамента проблемных активов Ощадбанка Сергея Евтушенко: "Влияние значительное. Хотя сама девальвация - следствие негативных процессов в экономике. Именно эти негативные явления - рост безработицы, сокращение доходов населения - приводят к росту проблемных кредитов".
Считается, что проблемные займы населения, доходы которого стремительно сокращаются (реальная зарплата уменьшилась в январе-июле на 10,1%), до сих пор остаются основной проблемой банков. "Сформировалось примерное равенство просроченных кредитов физических и юридических лиц. Но существует тенденция опережающего роста просрочки физлиц",- сказал господин Евтушенко. Это видно при сравнении активности банков в розничном сегменте с величиной портфеля валютных кредитов и объемом резервирования. У 11 из 18 крупнейших банков валютные активы по итогам I полугодия превышали 50% (у 6 активно работающих в рознице банков доля резервов зашкаливала за 10%). "Плохих кредитов больше в валютных потребительских займах. У банков, у которых розничный бизнес более развит и на потребительские цели активно выдавались кредиты, вероятность появления проблем большая",- подчеркнул председатель правления банка "Хрещатик" Дмитрий Гриджук. Именно с этой просрочкой необходимо бороться, учитывая высокие валютные риски. "Скачки доллара играют негативную роль, потому что мы понимаем, при высоком курсе большинство валютных кредитов практически становятся дефолтными или находятся в преддефолтном состоянии,- признал господин Колесник.- Заемщик, не получивший реструктуризацию, не в состоянии обслуживать такой кредит".
Менее сложная ситуация - с портфелем проблемных кредитов юридических лиц. Три крупнейших кредитных учреждения, считавшиеся ориентированными на корпоративный банкинг - ВТБ Банк, Укрэксимбанк и "Форум" - сформировали к концу I полугодия небольшие резервы под сомнительные займы - от 5% до 7%. "Физлицам обслуживать валютные кредиты, если они не реструктуризованы, намного сложнее, потому что доходы не увеличились и другие источники средств не появились. А бизнес может переориентироваться",- объяснил Ярослав Колесник. По словам господина Гриджука, корпоративный сектор в основном продолжает обслуживать валютные кредиты, исключение - строительная отрасль, которая, по данным Госкомстата, стала лидером падения по объему производства - за 8 месяцев на 53,6%.
Боязнь ухудшить свою кредитную историю стимулирует предприятия договариваться с банками и продолжать обслуживать кредиторскую задолженность. "Заемщики должны понимать, что рано или поздно кризис окончится. В дальнейшем, когда перед их бизнесом появятся хорошие перспективы, во всех банках, в которые они будут обращаться за кредитами, их встретят закрытые двери. Это касается не только самих предприятий- должников, но и их учредителей и акционеров",- предупреждает председатель правления Кредобанка Иван Феськив.
Проблема роста плохих долгов банков усугубляется сокращением самого кредитного портфеля, что чревато уменьшением доходов в будущем. В I квартале кредитный портфель по системе сократился на 17,3 млрд грн, или 2,4%, а во II квартале - еще на 2 млрд грн, или 0,3% (до 714,7 млрд грн). Учитывая почти полное прекращение кредитования физических лиц, розничный портфель сокращался более быстрыми темпами. За 8 месяцев он уменьшился на 24,2 млрд грн, или 7,8%. В то же время объем кредитов корпоративному сектору, частично за счет кредитования НАК "Нафтогаз Украины", увеличился на 13 млрд грн, или 2,8%. "Есть платежеспособные клиенты и нормальные предприятия, их финансовые потребности исчисляются миллиардами гривен",- сказал директор по развитию корпоративного сектора и филиальной сети Проминвестбанка Владислав Кравец. Ориентируясь на таких клиентов, банк готов направить на кредитование всю сумму эмиссии акций на 4 млрд грн. "Сегодня нет времени на раскачку, надо жестко отрабатывать проблемную задолженность, потому что капитал нельзя спускать на покрытие дыр, он должен работать, уходить в активные операции и приносить прибыль банку",- отметил он.
Наибольшее количество проблемных учреждений - среди банков, находящихся под управлением НБУ. В 9 из 31 учреждения с высокой долей проблемных кредитов (свыше 15% общего портфеля) работали или продолжают свою деятельность временные администрации. Наибольшая доля резервов у Трансбанка (55,9%) и Укрпромбанка (40,4%). За ними расположились банки "Днистер" (35,9%), "Киев" (32,8%), "Национальный стандарт" (31,6%), Одесса-банк (27,6%), Захидинкомбанк (25%), "Арма" (19,2%), Родовид Банк (18,7%). "Весной, когда банк не очень хорошо себя чувствовал, заемщики, видимо, посчитали, что можно не платить по долгам и вышли на просрочку. Мы сформировали более 2 млрд грн резервов",- сказал временный администратор Родовид Банка Сергей Щербина. По его словам, в банках с временными администрациями есть много клиентов, которые рассчитывали, что банки упадут, и переставали платить по кредиту: "Но уже есть клиенты, которые вернулись в статус нормальных и оплачивают кредиты".
Формы и методы борьбы
Снизить объем невозвратных кредитов банки пытаются с помощью их реструктуризации. За первый год активной фазы кризиса банки выработали ряд стандартных механизмов по работе с проблемными кредитами: изменение схемы погашения кредита, увеличение общего срока кредитования, введение льготного периода погашения основного тела долга, введение кредитных каникул или полная реструктуризация займа. "Идеальная структура баланса для любого банка - полное соответствие по срокам и валютам его активов и пассивов, но в нынешних экономических условиях это практически не реализуемая цель, к которой, однако, необходимо стремиться каждому банку",- отметила начальник департамента управления рисками ВиЭйБи Банка Елена Домуз. Стимулирует банки проводить реструктуризацию и НБУ. 3 июня вступил в силу механизм добровольной реструктуризации проблемных кредитов, дающий льготы при списании убытков от реструктуризации. Уже в июле резервы выросли на 8 млрд грн.
Но основной механизм, призванный снизить валютные риски кредиторов и заемщиков, оказался не востребован. "С мая по июнь особого спроса среди заемщиков на реструктуризацию задолженности путем перевода валютного кредита в гривневый не было, поскольку клиенты были успокоены курсовой стабилизацией валюты,- рассказал Иван Феськив.- В августе количество таких обращений выросло, и в большинстве случаев банк находил взаимовыгодное решение для обеих сторон". Он также добавил, что смена заемщиками валюты кредита не приобрела массовый характер, поскольку заемщиков сдерживала заметная разница в стоимости гривневого и валютного займа.
Не изменились и методы работы банков с коллекторами. Банки все также отдают им небольшие розничные кредиты, самостоятельно работая с крупными долгами. "Для розничного портфеля характерно значительное количество небольших по объему кредитов, поэтому банк для работы с такими кредитами привлекает коллекторов,- объяснил господин Феськив.- Привлечение коллекторских фирм обусловлено тем, что самостоятельная работа с проблемной задолженностью физических лиц по небольшим кредитам не окупает затраты".
По оценке Ассоциации коллекторского бизнеса Украины (АКБУ), проблемная задолженность банков составляет 25%. Но из 40-50 млрд грн плохих розничных кредитов в работе у коллекторов - не более 6-7 млрд грн. "Основную часть в работе коллекторов занимают бланковые беззалоговые кредиты до 15 тыс. грн. Ипотечные, автомобильные и корпоративные кредиты банки отдают очень неохотно",- сказал президент Независимой ассоциации украинских коллекторских агентств Роман Кривошеев. Президент АКБУ Александр Ильчук уточнил, что коллекторам передают кэш-кредиты, потребительские и карточные кредиты. "Банки считают, что, если есть обеспечение, они своими силами справятся. Мы считаем, что это заблуждение",- отметил он.
Однако у банкиров на этот счет другое мнение. Иван Феськив уверен, что при работе с проблемными заемщиками-юрлицами очень важна роль юридической службы банка. "Поскольку у должника-юрлица, как правило, есть юридическая служба, он будет пытаться использовать весь доступный арсенал юридических уловок с целью максимального затягивания процесса взыскания с него просроченной задолженности",- сказал он.
По словам господина Ильчука, банки почти не кредитуют, "свежих" долгов становится все меньше, и коллекторам за 10-20% возвращенных сумм приходится взыскивать проблемные долги, с которыми уже работали другие коллекторы. "Банкиры стремятся сэкономить, но заплатив 15-30% комиссии, банки могли бы больше денег вернуть и в меньшей мере формировать резервы,- уточнил господин Кривошеев.- Факторинговые сделки совершаются, но пока носят единичный характер. Как правило, банки продают долги сроком от года". Отсутствие продаж просроченных кредитов господин Цетковски объясняет тем, что рынок слишком узкий, а дисконты чересчур высокие. "Списание производится после проведения всех возможных действий - не ранее чем через 4-5 лет",- сказал господин Евтушенко.
Бумажный минус
Необходимость формирования резервов под ухудшившееся качество кредитных портфелей стало основной причиной убытков банков в текущем году. Причем картина повторяется из месяца в месяц, отметил начальник отдела анализа финансовых рынков ИНГ Банк Украина Александр Печерицын. Доходы банков за 8 месяцев выросли на 41,9% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года - до 96,45 млрд грн. Расходы, за исключением отчислений в резервы, составили 69,8 млрд грн (+27,8%). Если бы объем резервирования остался на докризисном уровне (в январе-августе 2008 года в резервы было направленно 6,4 млрд грн), прибыльность банков благодаря курсовой переоценке и росту процентных ставок составила бы 20,25 млрд грн. Но рекордные расходы на резервы - 47,17 млрд грн - сделали банковскую систему убыточной. Размер убытков к 1 сентября достиг 20,503 млрд грн, увеличиваясь ежемесячно на 2-4 млрд грн. Наибольшую долю в структуре расходов банка занимают отчисления в резервы - 40%, а также выплата процентов по депозитам - 38,7%. "Рост убытков прекратится либо значительно сократится, когда официальный уровень плохих кредитов, который банки показывают в своей отчетности, приблизится к реальному уровню плохих кредитов, которые у банков есть, но часть из них пока не классифицируется как безнадежные",- считает господин Печерицын.
По данным НБУ, уровень проблемных кредитов на 1 сентября составил 6,81%. Только за август он вырос на 64 процентных пункта, или 5,36 млрд грн - до 51,42 млрд грн. При этом темпы роста проблемной задолженности - 11,64% - в прошлом месяце в 10 раз превысили темпы роста кредитного портфеля в целом - 1,18%. По оценке Александра Печерицына, реальный уровень проблемных кредитов по системе в два раза выше - 15%. Соответственно, в ближайшие месяцы можно ожидать роста размера как резервов, так и убытков. "Негативные тенденции сохраняются, рост проблемных кредитов физических лиц практически линейный, и во II полугодии возможно сохранение тенденций по расходам на резервирование",- уверены в Ощадбанке. Максимальное же очищение портфелей, по мнению Дмитрия Гриджука, реально к концу года. "Есть кредиты, которые пока являются 'стандартными' или 'под контролем'. Но, если ситуация в экономике будет ухудшаться, качество обслуживания кредитов также ухудшится; изменится категория, банки должны будут резервировать до тех пор, пока 100% кредита не перейдет в категорию 'сомнительных' или 'безнадежных',- сказал господин Гриджук.- К концу года мы будем иметь более четкую реальную картину состояния экономики и кредитов".
Более четкая картина заключается в ухудшении качества портфелей. "Осенью 'выстрелят' долги, которые были реструктуризованы год или 9 месяцев назад. В ходе первой волны, начавшейся в сентябре, банки активно реструктуризировали долги, отдаляя сроки платежей заемщиков на 3, 6, 9 месяцев,- отметил Александр Ильчук.- Как раз в октябре-ноябре начнут проявляться эти кредиты. Срок был перенесен, но коренных улучшений не произошло: экономика не пошла в рост, зарплаты не увеличились. Поэтому мы считаем, что сейчас будет повальное увеличение проблемной задолженности, а второй виток реструктуризации будет, мне кажется, маловероятным".
По сути, реструктуризация приводит к тому, что проблемные долги не сокращаются, а переносятся на другой срок. "Банковская система начнет демонстрировать прибыль, когда, с одной стороны, качество кредитных портфелей прекратит ухудшаться, а с другой - банки возобновят кредитование реального сектора, то есть будут не только лонгировать существующие кредиты, но и начнут выдачу новых",- считает господин Печерицын.
Чтобы тренд сменился и резервы стали потенциальной прибылью банков, необходим общий подъем экономики, уверены банкиры. При этом, по мнению господина Колесника, стабилизации можно добиться и сейчас, но для этого курс гривны должен закрепиться на уровне 8,5 грн/$ плюс/минус 5-10%.
